VALIUTŲ KURSŲ ANALIZEI IR PROGNOZAVIMUI NAUDOJAMŲMETODŲ TESTAVIMAS
Journal Title: VADYBA - Year 2013, Vol 22, Issue 1
Abstract
Atskirų šalių ir regionųūkio integracija skatina tarptautinių mainų ir atsiskaitymų skirtingomis valiutomis plėtrą, todėl kasmet didėja tarptautinės valiutų rinkos operacijų apimtys. 1971 m., nustojus galioti Bretton-Woods'o valiutų kursų reguliavimo sistemai bei perėjus prie "plaukiojančių kursų", atsirado galimybė spekuliuoti, t.y. siekti pasipelnyti iš nuolat besikeičiančių valiutų kursų. FOREX'as tapo pačia dinamiškiausia ir likvidžiausia pasaulio rinka - vienintele rinka, dirbančia ištisą parą. Mokslininkai siūlo įvairiai spręsti valiutų kursų prognozavimo problemą, kuri yra aktuali daugeliui pasaulinės valiutų rinkos dalyvių. Vienas valiutųrinkos prognozavimo instrumentų yra techninė analizė. Tačiau nė vienas iki šiol sukurtas modelis nėra pagarsėjęs kaip tinkamas visiems atvejams pasaulinėje valiutų rinkoje, nes modeliui tapus populiariam ir visuotinai pripažintam, jo naudojimas netenka prasmės. Todėl techninės analizės teoretikai ir praktikai nuolat stengiasi tobulinti techninės analizės instrumentus, kad šie geriau atspindėtų šiuolaikinės valiutų rinkos tendencijas. Atliktame tyrime, naudojant realius duomenis apie EUR/USD santykio kitimą, buvo stengiamasi nustatyti, kurio iš plačiai žinomų valiutų kurso prognozavimo techninės analizės metodo pagalba galima gauti didžiausią pelną. Atlikto tyrimo metu buvo testuotos keturios populiariausios investavimo valiutų rinkose strategijos: slankiųjų vidurkių susikirtimo, slankiųjų vidurkių konvergencijos-divergencijos, RSI osciliatoriaus bei stochastinio indikatoriaus strategijos. Testuojant minėtas strategijas nustatyta, kad RSI osciliatoriaus strategija yra geriausia iš visų nagrinėtų ir tinkamai parinkus parametrus galimas net 18,46 % pelningumas per šešetą mėnesių. Tačiau reikia paminėti ir kitą išskirtinį RSI osciliatoriaus strategijos bruožą: prekiaujant pagal šią strategiją, buvo sudaryta gana mažai sandorių. Optimalios strategijos atveju (pelningiausias variantas) per šešis mėnesius buvo sudaryti tik 139 sandoriai. Testuojant įvairius valiutų kursų analizei ir prognozavimui naudojamus metodus buvo nustatyta, kad naudojant RSI strategiją, geriausia pasirinkti vidutinio ilgio periodą (RSI 14, RSI 18 ir pan.). Pasirenkant ypač trumpų periodų RSI osciliatorius dažnai gaunamos kraštutinės reikšmės, kas sąlygoja didelį skaičių melagingų pirkimo-pardavimo signalų. Klasikiniai 30% perparduotos rinkos ir 70% perpirktos rinkos lygiai labiausiai pasiteisina 14 dienų laikotarpio RSI atveju. RSI 14 kombinacijos panaudojimas per testavimo laikotarpį davėdidžiausią pelną. Todėl toks šio metodo panaudojimas rekomenduotinas sprendžiant valiutų kursų prognozavimo problemą.
Authors and Affiliations
Jonas Nedzveckas, Rimantas Dapkus
Keywords
Related Articles
- EP ID EP463697
- DOI -
- Views 53
- Downloads 0
ŽYMĖJIMU IR ONTOLOGIJOS TAIKYMAS GRINDŽIAMAS TEKSTINIŲ DOKUMENTŲ KLASTERIZAVIMU
Šiuolaikinėse organizacijose tekstiniai dokumentai atlieka labai svarbų vaidmenį, o nuolatinis jų kaupimas didina dokumentų saugyklų apimtis. Dažniausiai siūlomi informacijos gavybos iš tekstinių dokumentų metodai yra pa...
SLAUGOS SPECIALISTŲ KOMPETENCIJŲ TOBULINIMO STRATEGIJA SOCIALINĖS PARTNERYSTĖS KONTEKSTE
Tyrimo tikslas - įvertinti slaugos specialistų kompetencijų tobulinimą socialinės partnerystės kontekste. Šis tikslas konkretinamas tokiais tyrimo uždaviniais: apibūdinti socialinės partnerystės modelį slaugos specialist...
ANTHROPOLOGICAL EDUCATION AS A STRATEGIC PSYCHOLOGICAL PRECONDITION FOR A GREEN SEAPORT
The nature of a skilled seaport worker should have an opportunity of sustainable and universal expression, so that a green port, characterized by harmony between techno-economic and socio-ecological processes, could be d...
ONTOLOGICAL APPROACH TO PSYCHOLOGICAL SELF-MANAGEMENT REGARDING THE SEAPORT
The object of this article is psychological self-management regarding the seaport. The purpose of the research is to conduct a theoretically heuristic investigation of psychological self-management regarding the seaport...
ORGANIZATIONAL AND NATIONAL CULTURE: IMPLICATIONS FOR EXPANDING HIGH IMPACT ENTREPRENEURSHIP IN LITHUANIA
National culture plays a strong role in fostering entrepreneurial organizations. When a country’s cultural values are aligned with organizational culture, entrepreneurs can be highly successful. Lithuania’s score of 51...