Zastosowanie danych o różnej częstotliwości w prognozowaniu makroekonomicznym na podstawie modeli dynamicznych
Journal Title: Zarządzanie i Finanse - Year 2015, Vol 13, Issue 4
Abstract
Celem badania było sprawdzenie, czy uwzględnienie w modelu dynamicznym zmiennych o częstotliwości wyższej niż częstotliwość zmiennej objaśnianej statystycznie istotnie poprawia jakość (dopasowanie) prognoz makroekonomicznych. Prognozy makroekonomiczne wyznaczane były z modeli dynamicznych łączących zmiennie o zróżnicowanej częstotliwości znanych jako regresja MIDAS, następnie porównywane były z prognozami tych samych kategorii ekonomicznych uzyskanych z modeli DFM, ARIMA, VAR. Do oszacowania modeli, prognozowania krótkookresowego (horyzont prognozy h=1) i symulacji ośmiu sesji prognostycznych wykorzystano dane czasu rzeczywistego odnoszące się do gospodarki USA. Z przeprowadzonych badań wynika, że dynamiczny model MIDAS (AR‑MIDAS) i model VAR dostarczyły najbardziej precyzyjnych prognoz, prognozy z modeli DFM i ARIMA okazały się statystycznie miej precyzyjne. Spośród dwóch klas modeli dostarczających najbardziej precyzyjnych prognoz (AR‑MIDAS, VAR) jedynie AR‑MIDAS wygenerował prognozy, prawidłowo przewidując wszystkie punkty zwrotne, cech tej nie miały prognozy VAR. Z tego powodu można rekomendować wykorzystanie modeli AR‑MIDAS do prognoz typu now-casting.
Authors and Affiliations
Lech Kujawski
Keywords
Related Articles
- EP ID EP143747
- DOI -
- Views 60
- Downloads 0
Pozytywny Potencjał Organizacji jako determinanta sukcesu przedsiębiorstwa. Przypadek Polski i Francji
W artykule podjęto próbę identyfikacji i oceny relacji między komponentami modelu wewnątrzorganizacyjnych oddziaływań Pozytywnego Potencjału Organizacji (PPO) w celu potwierdzenia tezy, zgodnie z którą pobudzanie p...
Marketing strategies of luxury goods
Both global and Polish luxury goods market are developing dynamically. Over the past 15 years has doubled its value. Estimates of the luxury goods market are characterized by a large discrepancies, due to differences in...
Adaptive method in the allocation of maximum troubleshooting times of network failures
Failures are an important problem of any network. There are no trouble-free networks, and the primary challenge facing administrators and managers of any network is to minimize outages caused by failures. The aim of the...
Insolvency of Polish enterprises in the years 2009-2012
Insolvency of companies can be considered from a legal and economic perspective. From a legal standpoint, it indicates the elimination of the enterprise from the market, whereas in economic terms it means the lack...
Hedonic Indexes and Rates of Return on the Market of the Polish Paintings
The aim of the study is to compare the profitability of investing in art on the Polish auction market in the division into segments: XIXth-century painting and contemporary painting. The research sample contains auction...